| 首页 | 股票 | 期货 | 投行 | 债券 | 营销 | 基金 | 会计 | 风投 | 外汇 |
|
期货期权爱凯恩英语 F&O ICAN ENGLISH |
期货投资技巧 FUTURES SKILLS |
期货热点 FUTURES FOCUS |
|
股指期货基本知识 SIF BASIC |
股指期货操作技巧 SIF SKILLS |
爱凯恩日记 iCANE DAILY |
爱凯恩日记（iCANE DAILY)
|
2026-07-07 资金切换，慢即是快 如今市场就是尝试切换。请注意一个信号，全球资产调整已经不是再是局部，而是群体的行为。这一波全球科技股抛售潮第二波最大的特点，就是大块头一样破位 跳水，这是之前没有的，这说明行业筹码松动了，新买盘稀少了，老资金开始分化，这样的情况是值得注意的。这一次的导火索是美光科技的财报，揭露了一场残酷的零 和博弈，上游硬件的定价权觉醒正在无情挤压下游科技巨头的利润空间，重塑全球科技板块的市值分配格局。 市场交易逻辑已从早期的AI需求共振，迅速切换至产业链成本博弈。随着AI军备竞赛进入深水区，微软、亚马逊、Meta等云厂商在算力基础设施上的资本开支居高 不下。存储芯片作为数据中心的核心组件，其价格飙升将直接侵蚀这些下游巨头的利润率与自由现金流。变革从巨头们开启，一旦削减投资支出，砍单潮出现，上游的 基础设施也势必迎来多米诺骨牌的连锁倒下。但这也就给了非科技板块，消费、医药等走强，这是值得期待的。 如何给科技估值？科技是盈利高波动的行业，并没有像价值行业那样明确的估值锚，更看重未来的盈利预期和市场空间。“估值”本身就没有标准答案，往往是不同 角度就有不同的分析，估值应该被视为一项严格的纪律指标；中长期价值投资的关键在于优秀公司买在错杀之时，并且敢于在无人问津之时长期坚守。 作者：大卫(交易日早0830) |
郑重声明：爱凯恩咨询发布此信息的目的在于传播更多的信息，与本站立场无关。
| 关于我们 | 产品服务 | 征稿启示 | 免责条款 | 读者反馈 |
|
|